远期外汇市场指成交日交易双方以约定的外汇币种、金额、汇率,在约定的未来某一日期交割结算的外汇对人民币的交易市场。远期外汇市场又称“期汇外汇市场”,指成交日交易双方以约定的外汇币种、金额、汇率,在约定的未来某一日期交割结算的外汇对人民币的交易市场。
远期外汇市场指成交日交易双方以约定的外汇币种、金额、汇率,在约定的未来某一日期交割结算的外汇对人民币的交易市场。远期外汇市场又称“期汇外汇市场”,指成交日交易双方以约定的外汇币种、金额、汇率,在约定的未来某一日期交割结算的外汇对人民币的交易市场。
远期外汇市场的主要功能是要避免即期汇率波动所带来的风险。一般远期外汇市场的参与者可分为三类:
举列来说某台湾出口商三个月后可收到一笔美国客户支付以美元计价的货款,为避免该笔款项于三个月后兑换成新台币时,美元大幅贬值,所以该出口商可以先在远期外汇市场中先卖出相当数额的三月期远期外汇,然后不论美元升或贬则他都将确定可以当初所约定之汇率来兑换成新台币而规避了汇兑风险。
根据各国间利率差距,在假定在完美市场(Perfect Market)的情况下,资金会由低利率国家流向高利率国家,在此情况下资金将会在国际间流动,影响汇率变化而可能产生即期汇率和远期汇率间暂时的脱轨现象,而套利者便可借此来从事套利行为赚取利润。
此种参与者的动机为若其对汇率未来走势预测有独到之判断,而愿意承担汇率变动所带来风险,并追求其预期正确带来之利润者,也由于上述参与者之加入市场,而促使远期外汇市场蓬勃发展。
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根据中国外汇交易中心的数据。自今年3月15日起,人民币兑美元的中间价、人民币兑美元的即期汇率和离岸人民币兑美元的汇率都抹去了升值率,人民币兑美元汇率中间价为6.3760,下降254个基点。
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周三,人民币对美元即期汇率下跌了150点以上,而中间价在连续上涨三天之后再度下跌。
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财政影响押注的减缩和财物购买方案的新动力,正使投资者再次蜂拥购买主权债券,使全球负收益债券存量到达了创纪录水平。
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周二(3月24日)亚市盘初,外汇分析美元指数震荡走低,一度触及最低点101.62,现交投于101.72一线。
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美元指数隔夜大涨,纽约时段一度逼近100大关。在疫情不断在全球蔓延的危机时刻,外汇市场的投资者如今似乎只遵循一条铁律——寻求流动性最强的货币!
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